文丨前哨

美编丨李成蹊

出品丨牛刀财经（niudaocaijing）

别不信，现在的中小银行，早没了当年的舒服日子。

息差一缩再缩，盈利越做越难，扩表怕踩雷，收缩没出路，大半都陷在 " 增收不增利 " 的死胡同里打转，能稳住基本盘就算赢，更别说逆势增长。

但郑州银行，偏偏在 2025 年拿出了一份反套路成绩单，没有浮夸噱头，全是硬邦邦的实绩，在一众区域性银行里，硬生生杀出了一条稳增路。

先看最硬核的几组数字：

资产规模站上 7436.74 亿元，同比增 9.95%，增速创 2018 年以来新高；

贷款总额 4102.64 亿元，增 5.82%，信贷投放持续发力；

营业收入 129.21 亿元，同比微增 0.34%；净利润 19.09 亿元，同比增 2.44%。

一个很关键的信号：净利润增速，明显跑在了营业收入前面。

在行业普遍 " 增收不增利 " 的年份，这一点，比单纯规模扩张更有含金量。

01

规模敢扩，风险敢控，才是真稳健

很多银行一冲规模，不良就跟着抬头；一控风险，业务又立马缩量。

郑州银行这一年，明显是把 " 平衡术 " 玩明白了。

资产一年新增 673 亿，一季度站稳 7000 亿后，后面三个季度继续稳步向上，说明增长不是靠一时冲量，而是有真实的业务支撑。

更重要的是底线守住了：

不良贷款率压到 1.71%，连续三年往下走；拨备覆盖率 185.81%，风险缓冲垫足够厚流动性比例、流动性覆盖率、净稳定资金比例，全都大幅高于监管要求。

简单说就是：规模在涨，风险在降。

对一家区域性银行而言，这种 " 有质量的扩表 "，远比盲目冲量级重要得多。

盈利端也在悄悄优化。

息差收窄是全行业的难题，郑州银行靠精细化管理把基本盘稳住了。

利息净收入依旧是压舱石，同时投资收益表现稳健，再叠加费用管控，业务及管理费同比少花了 4.14%，一增一降之间，利润自然就上来了。

02

财富管理爆发，中间收入暴涨 86%

银行躺着吃息差的时代已经过去，财富管理成了下半场必争之地。

谁能把零售财富做起来，谁就有更稳定的未来。

郑州银行在这块，2025 年可以说是明显提速：

零售财富类金融资产 572.52 亿元，同比增 11.57%；代理类财富中间收入，直接大涨 86.11%。数字暴涨的背后，是产品和服务一起在补短板。

一年新引入代销产品 675 只，从现金管理、纯债、" 固收 +" 到混合、权益、保障，基本把老百姓常用的财富配置工具配齐了。

同时还针对性做县域专属产品、资产服务信托，不再是简单拉存款、卖理财，而是真正往财富管理方向转。

对区域性银行来说，财富管理拼不过大行的品牌和全国渠道，但胜在懂本地、贴客户、服务够细。

郑州银行这一步，算是踩在了转型的正确节奏上。

03

扎根河南不跑偏，五篇大文章篇篇落实

区域性银行最大的优势，从来不是 " 大 "，而是 " 近 "。

离地方近、离企业近、离老百姓近，只要不盲目跟风外出扩张，把本土文章做深，就有吃不完的饭。

郑州银行很清醒，始终围着 " 服务地方、服务中小、服务城乡居民 " 打转，把金融资源精准投向河南重点领域：

科技金融：科技贷款余额超 332 亿，增速超 25%，专门设科技支行，投早、投小、投硬科技；

绿色金融：建绿色支行、开绿色通道、单列额度，把钱往低碳产业引；

普惠金融：小微贷款近 574 亿，产品体系跟着小微企业全生命周期走；

养老金融：一边支持养老产业，一边升级网点适老化服务；

数字金融：数字经济贷款增速接近 28%，用数字化给自己提效、控风险。

说白了，它没有去和大行抢大客户、拼规模，而是扎进河南的产业里、县域里、社区里，做大行不太愿意沉下去做的事。

这种 " 本土绑定 "，就是它穿越周期最硬的底气。

城商行的出路，从来不在跟风，而在深耕

这几年银行业洗牌加速，很多中小银行焦虑：不转型等死，乱转型找死。

郑州银行 2025 年的答卷，其实给出了一个很朴素的答案：

不搞虚的，不赌风口，稳住风险、做深本土、找准转型、精细管理。

规模稳步向上，资产质量持续改善，财富管理打开第二增长曲线，同时紧紧贴着区域经济走，看似平淡，却是当下最适合区域性银行的活法。

黄河边上的银行，自带一份稳健底色。

未来河南产业升级、新质生产力起势，这家扎根本土的银行，只要继续守牢初心、做实服务，依旧有足够大的舞台，在中原更加出彩的故事里，写下属于自己的一笔。

文章图片来源：郑州银行 2025 年度报告

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