2025 年，中国新能源汽车渗透率历史性地突破 50% 分水岭。整个行业都意识到：这场持续十年的电动化变革，已从跑马圈地的上半场，切换至短兵相接的下半场。

这一年，延续多年的 " 蔚小理 " 新势力格局彻底崩塌，" 鸿零米 "（鸿蒙智行、零跑、小米）组成的新阵营强势崛起；传统自主品牌凭借规模效应与技术突破加速扩张，比亚迪登顶全球纯电销冠；跨界玩家带着全新玩法改写竞争规则，L3 级自动驾驶试点落地与固态电池实质进展让技术竞赛进入深水区。

2025 年的中国新能源汽车市场，犹如一部充斥着战略突进与残酷洗牌的史诗大片。

01 「传统自主品牌的反扑」

2025 年，传统自主品牌完成了从 " 转型 " 到 " 主导 " 的关键一跃。2025 年，比亚迪、吉利等巨头以碾压式规模重构市场秩序，同时在固态电池、全球化等关键赛道建立壁垒。

比亚迪以 460.2 万辆的全年销量卫冕 " 三冠王 " ——中国品牌销量第一、全球新能源销冠、全球纯电销冠，其 225.7 万辆纯电销量同比增长 28%，历史性超越特斯拉的 163.6 万辆。旗下方程豹品牌成为最大黑马，12 月销量突破 5 万辆，全年累计 23.4 万辆，同比暴涨 345.5%，展现出高端化转型的爆发力。

海外市场更是成为比亚迪第二增长曲线，105 万辆的出口成绩同比增长 145%，首次突破百万大关。这一数字背后是体系的胜利：从自研电池、电控的垂直整合，到巴西、泰国工厂的投产，比亚迪完成了从产品出海到 " 技术 + 制造 " 生态出海的进化。

吉利则是 2025 年最富进攻性的挑战者之一。302.5 万辆的销量不仅超额完成年度目标，还创下历史新高，同比增幅高达 39%，是自主品牌中增速最快的企业。

其核心动力来自新能源业务的爆发—— 168.8 万辆新能源销量同比增长 90%，其中，银河系列以 123.6 万辆销量完成 " 百万目标 "，成为最快达成百万销量的新能源品牌之一。

奇瑞集团则凭借出口优势巩固地位，全年销量 280.6 万辆，其中出口 134.4 万辆，同比增长 17.4%，连续 23 年位居中国品牌出口第一，全球累计出口已达 585 万辆；新能源业务同步提速，90.38 万辆销量同比增长 54.9%，全新车型中新能源车占比超 90%。

长安、长城等车企同样表现稳健。长安汽车 291.3 万辆销量创下 9 年新高，新能源销量 110.9 万辆，同比增长 51%。其中，深蓝、阿维塔、启源三大新能源品牌已形成差异化矩阵，全年销量分别为 33.3 万辆、12.9 万辆和 41.1 万辆。

长城汽车的销量比前面几个要差一大截，去年销售超 132 万辆，同比微增 7.33%，新能源车销量 40.37 万辆，同比增长 25.44%。旗下品牌中，魏牌凭借 86.29% 的同比增幅成为不多的亮点。

值得注意的是，固态电池技术在 2025 年有了实质进展。比亚迪、宁德时代和奇瑞等厂商都已表态，计划于 2027 年批量生产装车应用。以奇瑞 10 月份展示的自研 " 犀牛 S" 全固态电池模组为例，电芯能量密度达到 600Wh/kg，约为当前主流电池的 2~3 倍，装车后预计续航将达到 1200-1300 公里。固态电池的商业化应用将为新能源汽车带来革命性的体验。

政策层面，商务部等 8 部门推出的汽车以旧换新政策成为重要推手，报废旧车购买新能源车可获 2 万元补贴，置换新能源最高补贴 1.5 万元，直接拉动增量需求。传统巨头凭借渠道与产能优势，成为政策红利的最大受益者。

02 「新势力的生死洗牌」

如果说传统车企上演的是 " 王者归来 "，那么新势力阵营则正在经历一场残酷的 " 幸存者游戏 "。2025 年是新势力的分水岭，" 蔚小理 " 统治时代终结，以零跑、鸿蒙智行、小米为代表的 " 鸿零米 " 阵营重塑格局，而理想、极氪等玩家则陷入增长困境，行业洗牌进入白热化。

2025 年最大的黑马非零跑莫属。全年交付 59.7 万辆，同比增长 103%，超额完成 50 万辆目标，12 月交付量更摸高到 6.04 万辆。零跑的成功源于精准的性价比策略与全域自研优势，B 系列、C 系列等车型覆盖 7 万— 20 万级主流市场，规模化效应下甚至有望实现年度盈利。

据天眼查信息，2025 年底，中国一汽集团战略入股，加上零跑的海外战略股东斯泰兰蒂斯（Stellantis），零跑的实控人团队形成了稳定的股权架构，股权三角可以更好支撑零跑在未来的发展。

曾经的 " 蔚小理 " 格局已被彻底颠覆。小鹏凭借领先的智驾技术和更亲民的产品线，实现了销量逆袭，全年交付量为 42.9 万辆，同比增长 125.9%，超过理想，在 " 蔚小理 " 三家中排名首位。小鹏的市值也从末尾跃居三家之首。

但小鹏也有很大的隐忧。在 2025 年最后两个月，其他车企销量集体冲高，小鹏销量不升反降。主要原因在于 MONA M03 和 P7+ 两款主力车型销量的下滑，而全新 P7 在 9-10 月销量短暂拉升后也出现下滑。

曾经的明星企业理想汽车，在 2025 年经历了自由落体式下滑。理想全年交付 40.6 万辆，仅完成下调后 65 万辆目标（原本为 80 万辆）的 63.5%，成为主流新势力中唯一同比下滑的企业。其新势力座次也从 2024 年销冠宝座一路滑落至第五位。

理想的滑落是因为纯电转型阵痛。在纯电车型 MEGA 受挫后，其后续的纯电产品亦未能复制增程时代的辉煌。i8 刚发布就因卡车碰撞测试争议被迫降价，销量一直未见起色，后续虽有 i6 车型拉动回升，但已错失市场窗口期。这也反映出，当技术路线切换与用户认知重塑同步发生时，即使是曾经的领头羊也步履维艰。

蔚来则完成了惊险的 "V 型 " 反弹。上半年仅交付 11.4 万辆，表现疲软；下半年随着乐道 L90 和全新 ES8 的交付，销量逐月攀升，最终全年交付 32.6 万辆，同比增长 46.9%。但回顾全年，蔚来 44 万辆的年度目标完成率仅 74.1%。

此前李斌曾高调宣称，2025 年第四季度必须实现盈利，其中一个关键指标就是月均交付量达 5 万辆，也就是一个季度的销量需达 15 万辆。但实际上，2025 年第四季度蔚来三个品牌的合计销量为 124,807 台，与目标还存在不小的差距。以此分析，李斌的豪言可能再次落空。

传统车企孵化的高端新能源品牌同样命运迥异。吉利的极氪在并入领克后虽展现了规模效应，但单品牌 22.4 万辆的交付量与年度目标相差近 10 万辆，在新势力集体增长的背景下显得黯然失色。

阿维塔的销量始终在 1 万辆出头徘徊，年度销量 12.9 万辆，对比年初定下的 22 万辆目标，完成度不足六成。

作为央国企新能源转型的主力军，东风旗下岚图汽车则交出了一份堪称逆袭的答卷。2025 年全年累计交付超 15 万辆，同比劲增 87%，用 7 个月时间完成从 20 万辆到 30 万辆的产能跨越，成为首个达成 30 万辆下线的央国企高端新能源品牌。

03 「跨界玩家的规则重构」

2025 年，市场最引人注目的变量，无疑是华为赋能的鸿蒙智行和小米。它们带来的不仅是销量冲击，更是对行业竞争规则的重构——华为以 " 技术赋能 " 打破边界，小米以 " 生态流量 " 重塑逻辑，两者的入局让市场竞争从产品之争，升级为生态之争。

鸿蒙智行全年累计交付 58.9 万辆，同比增长 32%，稳居新势力第二。12 月交付 89,611 辆，连续三个月创新高，其中问界 57,000 辆、智界和享界双双破万、尊界站稳 4,000 辆。

但其品牌销量结构仍存在隐忧，问界品牌全年贡献 42.29 万辆，占比超七成，智界、享界、尊界、尚界等新品牌仍处于爬坡期。

华为乾崑智驾系统毫无疑问是鸿蒙系最核心的竞争力。2025 年 4 月，华为发布乾崑智驾 ADS 4，率先发布高速 L3 商用解决方案；随后，又在多个城市启动内测，不断积累数据与经验，为 L3 时代的到来做冲刺准备。

截至 2025 年底，该系统搭载量突破 140 万辆，包括 15 家主流汽车品牌的 36 款车型，覆盖纯电、混动、燃油全动力形式，价格区间从 16 万延伸至 100 万元，形成全场景覆盖。据了解，2025 年，华为乾崑智驾累计辅助驾驶总里程超 70 亿公里，累计避免可能的碰撞超 365 万次，累计辅助泊车次数超 3.5 亿次。

小米则将 " 互联网思维 " 植入汽车行业，雷军的个人 IP 与小米生态的流量红利，让其仅凭借 SU7 和 YU7 两款车型，就在第二个完整年度跻身新势力销量前五，年销量突破 40 万辆。

2025 年新发布的 YU7 车型更创造了 "3 分钟大定 20 万辆、1 小时大定 28.9 万辆 " 的行业纪录，展现了流量转化的强大威力。

然而，流量也是一把双刃剑。自 2025 年 3 月底的交通事故以来，小米的舆论风波不断，已对品牌产生了极大的消极影响。据虎嗅报道，近期多个信息源反馈，小米汽车的周订单已经从峰值的 2 万 + 减少到 4-5 千辆，这与目前 5 万的月交付量形成巨大反差。

这给小米上了一课：汽车产业的容错率远低于消费电子，" 米粉 " 的信任建立不易，崩塌却可能在瞬息之间。将流量优势转化为坚实的品牌口碑与安全信任，是小米 2026 年必须完成的课题。

此外，2025 年的技术热点为跨界玩家提供了施展的舞台。

12 月 15 日，我国首批 L3 级自动驾驶车型准入许可落地，北汽、长安车型在北京、重庆试点运行。而这两家企业的背后，都有华为合作的影子。

另据《北京市自动驾驶汽车年度评估报告（2024-2025）》显示，小米汽车已在北京市获得 L3 级自动驾驶道路测试牌照，并持续开展了常态化 L3 级道路测试。小米汽车去年 11 月份公布称，其智驾团队成员已超 1800 人，其中博士达 108 人。小米汽车还分别在北京、上海、武汉设立了研发中心。2025 年，小米在 AI 领域的研发投入超 70 亿。

小米与华为的入局，标志着汽车产业竞争进入 " 生态战 " 阶段。未来的竞争，将不仅是单一车型的比拼，更是人车家全场景体验和智能驾驶、AI 技术的无缝整合能力之争。

04「写在最后」

2025 年超过 50% 的渗透率，标志着中国新能源汽车市场正式进入成熟期，但这只是一场漫长 " 消耗战 " 的开端。2026 年起，实施十年的新能源汽车免征购置税政策将调整为 " 减半征收 "，政策红利的消退将加速行业洗牌。

正如此前李斌预判，2026 年的中国车市 " 没有闪电战，只有消耗战，真正考验多维度粮草储备的时候到了。" 未来的竞争将不再是单纯的销量比拼，而是技术储备、全球化能力、盈利水平的综合较量。

2025 年的格局颠覆，只是中国新能源汽车产业从 " 规模领先 " 向 " 价值引领 " 转型的预演，真正的终局之战，才刚刚拉开帷幕。