36 氪获悉，中国银河证券研报表示，全球智能手机市场温和复苏。硬件层面的创新中，光学升级仍有较大空间，有望带动单部手机光学零部件的价值量。同时，以 AI 眼镜为代表的新型消费电子产品预计迎来较快发展，单台 AI 眼镜中光学零部件价值量较高。全球头部互联网厂商维持对 AI 的高投入，带动上游 PCB 需求。全球主要厂商规划终止生产 DDR4，未来需求逐步由 DDR5 取代，有望对利基型产品价格形成支撑，同时带动 DDR5 内存接口芯片渗透进一步提升。中国新能源汽车销量持续攀升，全球头部碳化硅衬底企业 Wolfspeed 计划申请破产保护，订单有望向国内企业转移。