《电鳗财经》电鳗号 / 文

在资本市场的浩瀚海洋中，每一艘即将扬帆起航的新股都是投资者眼中的新星，而保荐机构则如同那引航的灯塔，指引着船只安全驶向公开市场的彼岸。然而，当这盏灯塔因疏忽而黯淡，其背后隐藏的风险便如同暗礁，随时可能颠覆投资者的信任与市场的稳定。近期，一则关于中金公司被监管机构立案调查的消息，如同一颗石子投入平静的湖面，激起了层层涟漪，引发了市场对于保荐机构勤勉尽责义务的深刻反思。

10 月 11 日，中金公司发布公告披露，该公司于 2024 年 10 月 11 日收到中国证券监督管理委员会《立案告知书》 ( 证监立案字 0382024014 号 ) 。根据《立案告知书》，因公司涉嫌思尔芯首次公开发行股票保荐业务未勤勉尽责，根据《中华人民共和国证券法》《中华人民共和国行政处罚法》等法律法规，2024 年 9 月 25 日，中国证监会决定对公司立案。

中金公司在公告中表示，公司将积极配合中国证监会的相关工作，并严格按照监管要求履行信息披露义务。目前公司的经营情况正常。公司相关信息以公司在指定信息披露媒体刊登或发布的公告为准，敬请广大投资者理性投资 , 注意投资风险。

中金公司，作为国内知名的投资银行巨头，一直以其专业的服务和严谨的态度在业界享有盛誉。然而，此次因涉嫌在思尔芯 IPO 保荐业务中未勤勉尽责而被立案调查，无疑是对其声誉的一次重大打击。

2024 年上半年，中金公司的业绩出现了大幅下降。报告期内，该公司实现营业收入 89 亿元，同比下降 28.26%; 同期归属于母公司的扣非前和扣非后 22.3 亿元和 21.9 亿元，同比分别下降 37.43% 和 37.82%。

中金公司在业绩报告中披露，2024 年上半年，中金公司作为主承销商完成了 A 股 IPO 项目 4 单，主承销金额人民币 15.71 亿元，排名市场第八，牵头完成了包括美新科技、星宸科技、欧莱新材在内的 A 股 IPO 项目。该公司作为主承销商完成 A 股再融资项目 9 单，主承销金额人民币 86.55 亿元，排名市场第二。

2024 年上半年，该公司作为保荐人主承销港股 IPO 项目 9 单，完成茶百道、速腾聚创、连连数字、美中嘉和等项目，主承销规模 5.64 亿美元，排名市场第一 ; 作为全球协调人主承销港股 IPO 项目 11 单，主承销规模 3.62 亿美元，排名市场第一 ; 作为账簿管理人主承销港股 IPO 项目 11 单，主承销规模 1.01 亿美元。该公司作为账簿管理人主承销港股再融资及减持项目 4 单，主承销规模 8.50 亿美元，排名市场第一。

在 IPO 过程中，保荐机构扮演着至关重要的角色。它们不仅要对发行人的经营状况、财务状况进行全面深入的尽职调查，还要确保信息披露的真实、准确、完整。勤勉尽责，是保荐机构赢得市场信任、维护自身声誉的基石。然而，在实际操作中，由于种种原因，部分保荐机构可能会忽视这一基本原则，导致类似中金公司这样的事件发生。这不仅损害了投资者的利益，也破坏了市场的公平与秩序。

《电鳗财经》关注到，中金公司被立案调查事件是资本市场发展中的一个插曲，更是对整个保荐行业的一次深刻洗礼。它提醒我们，勤勉尽责是保荐机构的立身之本和发展之基。只有真正做到勤勉尽责、诚信守法，才能赢得市场的尊重和信任，推动中国资本市场的持续健康发展。