01. 宏观要闻

1、8 月 30 日，国务院新闻办公室举行新闻发布会。国家发展改革委体改司司长王善成在国新办发布会上表示，下一步，开展新业态新领域准入试点。围绕战略性新兴产业、未来产业重点领域和重大生产力布局，在深海、生命健康、新型能源、人工智能等领域再推出一批市场准入特别措施，积极探索更加高效便捷的准入机制，推动重点领域创新成果应用，提升市场准入效率。

2、中国人民银行召开专家学者及金融企业负责人座谈会。潘功胜表示，大家提出了很好的意见建议。

今年以来，中国人民银行坚决贯彻落实党中央、国务院决策部署，稳健的货币政策灵活适度、精准有效，在 2 月、5 月、7 月先后三次实施了比较大的货币政策调整，有力支持经济回升向好。

下一阶段，中国人民银行将深入贯彻党的二十届三中全会精神，落实好中央政治局会议关于 " 宏观政策要持续用力、更加给力 " 的要求，继续坚持支持性的货币政策立场，加强逆周期调节，综合运用多种货币政策工具，加大金融对实体经济的支持力度。同时，研究储备增量政策举措，增强宏观政策协调配合，支持巩固和增强经济回升向好态势。

3、北京市联合国家发展改革委、国家金融监督管理总局召开金融资产投资公司股权投资扩大试点推进座谈会，央地共同启动金融资产投资公司股权投资在京试点。

会议指出，要把推动金融业服务新质生产力作为支持高质量发展的重点，鼓励金融资产投资公司等积极参与科创领域股权投资，畅通资金、资本、资产循环，促进资金加速向新质生产力流动。要紧紧围绕发展新质生产力，深入调研市场需求，做好优质项目储备，强化投早、投小、投长期、投硬科技，争取更多项目尽快落地。优化监管政策，加强风险管理，立足股权投资业务规律和特点，建立健全绩效考核体系，夯实风险管理基础。

在北京市的大力支持下，推动金融资产投资公司股权投资试点在首都取得新突破，努力形成可复制、可推广的实践经验和制度成果。国家金融监督管理总局将加强与国家发展改革委、中国人民银行、中国证监会等相关部门的协同配合，强化政策引领，优化发展环境，指导试点工作平稳有序推进、尽快取得实效。

4、交通运输部部长李小鹏主持召开部务会，传达学习中央有关精神，审议深化综合交通运输体系改革有关文件和《关于加快提升新能源汽车动力锂电池运输服务和安全保障能力的若干措施》《汽车客运站安全生产规范》等。

会议指出，加快提升新能源汽车动力锂电池运输服务和安全保障能力，对服务保障我国动力锂电池和新能源汽车产业高质量发展，推动交通物流降本提质增效具有重要意义。要立足综合交通运输体系，坚持目标导向、问题导向，加快推进工作落实，尽快打通堵点卡点，有力保障动力锂电池安全、便捷、高效运输和新能源汽车产业链供应链安全稳定，加快促进交通物流与现代化产业体系深度融合发展。

02. 公司新闻

1、据 Choice 数据统计，截至 8 月 29 日晚，包括贵州茅台、五粮液、山西汾酒、洋河股份、今世缘、迎驾贡酒、口子窖、舍得酒业、顺鑫农业、老白干酒、金徽酒、水井坊、伊力特、酒鬼酒和金种子酒在内的 15 家白酒板块上市公司披露 2024 年半年报。

其中，顺鑫农业、金种子酒上半年净利润均实现同比扭亏为盈。环比方面，老白干酒 Q2 净利环比增长 23.47%；五粮液、山西汾酒、洋河股份、舍得酒业、金徽酒、水井坊、伊力特 Q2 净利环比下降均超五成。

2、8 月 29 日，维信诺公告，公司有意建立并运营一条第 8.6 代柔性有源矩阵有机发光显示器件生产线，从事中尺寸 AMOLED 相关产品的研发、生产和销售。合肥市政府希望引进并支持该项目，双方拟签署《合肥第 8.6 代柔性有源矩阵有机发光显示器件 ( AMOLED ) 生产线项目投资框架协议》，约定双方合作在合肥新站高新技术产业开发区设立 / 投资项目公司落地该项目的投资、建设及运营，项目总投资额为 550 亿元，其中股权投资 330 亿元，债务融资 220 亿元。

3、8 月 29 日，华为公布 2024 年上半年成绩单。

上半年，华为共实现销售收入 4175 亿元人民币，同比增长 34.3%，净利润率 13.2%。以此计算，上半年华为净利润 551.1 亿元。

对比来看，2023 年上半年，华为共实现销售收入 3109 亿元，同比增长 3.1%，净利润率 15%。2024 年一季报，华为实现营业收入约 1784.5 亿元，同比增长 36.66%，净利润约 196.5 亿元，同比增长约 564%。

由此可见，今年上半年，华为营收实现了较高幅度增长，但净利润率略有下滑。据了解，华为营收的增长，主要归功于其消费者业务的快速复苏，以及智能汽车、华为云、数字能源业务的快速发展。

对此，华为轮值董事长徐直军表示，公司整体经营稳健，结果符合预期，华为将贯彻全流程 " 高质量 " 的公司战略，持续优化产业组合，增强发展韧性，建设繁荣产业生态，为客户贡献更有竞争力的产品和解决方案。

4、8 月 29 日晚，双汇发展 ( 000895 ) 发布第九届董事会第一次会议决议公告、2024 年第一次临时股东大会决议公告。

会议选举万宏伟为公司第九届董事会董事长，任期与公司第九届董事会任期一致。选举万隆为公司第九届董事会非独立董事；选举郭丽军为公司第九届董事会非独立董事；选举马相杰为公司第九届董事会非独立董事。

作为双汇创始人，1940 年出生的万隆，现年已 84 岁高龄，市场对企业传承问题也保持持续关注。本次接任董事长职务的，正是万隆之子万宏伟。

5、8 月 29 日晚间，民生银行公告称，公司 2024 年度审计会计师事务所，拟解聘普华永道中天会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) 和罗兵咸永道会计师事务所 ( 以下合称普华永道 ) 。

同日晚，迪哲医药公告称，公司 2024 年度会计师事务所及 2023 年度向特定对象发行 A 股股票的审计机构，拟变更为立信会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) ( 以下简称立信 ) ，此前为普华永道。

据不完全统计，自 8 月初至今，已有 6 家上市公司公告拟解聘普华永道，其他 4 家分别是福耀玻璃、神马电力、永顺泰、宁波银行。

03. 机构观点

1、华泰证券研报指出，复盘 2000 年以来的 " 缺电 " 事件，发现其对电源设备股与火电股均有明显催化作用。我国电力供需仍处于紧平衡态势，短期内火电仍为保供主力，" 三个八千万 " 计划结束后，未来火电新建装机仍需要维持在一定水平。据华泰证券测算，2024 — 2027 年火电的新增核准依然会维持在 41 — 57GW 的水平。在电改背景下，建议从一次能源价格、供需情况、区域集中度三方面把握中长期电价。

2、平安证券研报指出，当前，全球范围内大模型领域的竞争依然白热化，我国大模型厂商持续迭代升级算法能力，2023 年底国产大模型发展迈入爆发期，根据 SuperCLUE 2024 年上半年最新的评测结果，国内绝大部分闭源模型已超过 GPT-3.5Turbo，将有望加速国产大模型在各场景的应用落地。同时，大模型的持续迭代升级将为 AI 算力市场发展提供强劲动力。看好 AI 主题的投资机会。

3、国泰君安研报表示，当前猪价高位，养殖利润同比明显改善，二季度养殖利润同比由亏转盈，预计三季度养殖利润环比继续增长。从当前估值来看，板块经过调整，估值低位，持续推荐。推荐标的牧原股份、温氏股份，受益标的巨星农牧、天康生物、神农集团、华统股份、唐人神、东瑞股份。