7 月 2 日午后，光伏概念股延续强势行情，板块整体涨势进一步扩大。截至收盘，行业龙头通威股份尾盘强势封涨停板，股价涨幅达 10.01%，当日换手率 4.37%，成交额攀升至 33.91 亿元。消息面显示，多晶硅期货主力合约午后涨幅一度触及涨停，成为推动板块上行的重要催化剂。

政策端 " 反内卷 " 导向持续发力，为光伏产业格局优化提供支撑。近期中央财经委员会会议明确提出，将依法规范企业低价无序竞争行为，通过引导产品品质升级和落后产能有序退出，推动行业健康发展。在政策力度不断加码背景下，光伏产业链价格竞争态势出现缓和迹象。据行业机构数据，国内主要光伏玻璃生产企业计划自 7 月起实施集体减产措施，减产幅度达 30%，此举被视为企业应对低价竞争、改善盈利能力的主动调整。

外部环境方面，美国 " 大而美 " 法案在参议院获通过，刺激美股新能源板块集体走强，市场情绪传导至 A 股相关标的。作为全球光伏产业链核心环节的中国企业，技术迭代与成本控制优势成为资金关注焦点。以通威股份为例，公司在硅料环节持续深化降本增效，最新数据显示，其内蒙古基地硅料生产现金成本已压降至 2.7 万元 / 吨 ( 不含税 ) ，综合电耗、硅耗分别优化至 46 度 / 千克、1.04 千克 / 千克以下。伴随达茂旗一期与广元一期合计超 30 万吨绿色基材项目投产，公司纵向一体化布局再获强化。

在电池片及组件领域，通威股份技术升级路径清晰。围绕 TOPCon ( TNC ) 技术展开的提效降本工作取得突破，预计 2025 年将推动量产组件功率提升 25 瓦以上。公司 1GW 异质结 ( HJT ) 中试线于 24 年 6 月实现关键节点，下线组件最高功率达 790.8 瓦，并同步确立铜互连 2.0 技术路线。更值得关注的是，其钙钛矿叠层电池实验室效率已达 34.17%，彰显公司在下一代光伏技术领域的储备深度。

分析人士指出，在政策规范与市场出清双重作用下，光伏行业正从单纯规模扩张转向高质量发展阶段。具备技术壁垒、成本控制能力和前瞻布局的企业，有望在产业格局重塑过程中占据先机。